ทำไม Gold Futures ในตลาด CME ถึงมีหลายขนาด - Standard, E-mini และ Micro ต่างกันอย่างไร?

การเริ่มต้นซื้อขาย Gold Futures ในตลาด CME Group หนึ่งในคำถามที่นักลงทุนมือใหม่มักสงสัยคือ

“ทำไมสัญญา Gold Futures ถึงมีหลายขนาด ทั้ง Standard, E-mini และ Micro ทั้งที่อ้างอิงราคาทองคำเดียวกัน?”

คำถามนี้ไม่ได้เกิดขึ้นเฉพาะกับทองคำเท่านั้น แต่ยังรวมถึง Futures สินทรัพย์อื่น ๆ เช่น ดัชนีหุ้น หรือแม้แต่ Bitcoin Futures ด้วยเช่นกัน

บทความนี้จะช่วยอธิบายแนวคิดเบื้องหลังการออกแบบสัญญา Futures หลายขนาด และช่วยให้นักลงทุนเลือก ขนาดสัญญา Gold Futures ที่เหมาะกับตัวเอง ได้อย่างเข้าใจมากขึ้น

Gold Futures คืออะไร และซื้อขายที่ไหน?

Gold Futures คือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่อ้างอิงราคาทองคำ โดยนักลงทุนสามารถเก็งกำไรหรือบริหารความเสี่ยงจากการเปลี่ยนแปลงของราคาทองคำในอนาคตได้

หนึ่งในตลาดซื้อขาย Gold Futures ที่ใหญ่และมีสภาพคล่องสูงที่สุดในโลกคือ CME Group (Chicago Mercantile Exchange) ซึ่งเป็นตลาดอนุพันธ์ระดับโลกที่นักลงทุนไทยสามารถเข้าถึงได้ผ่านการซื้อขายบน MT5 ของ บล.พาย

เหตุผลที่ CME ออกแบบ Gold Futures หลายขนาด

หลายคนอาจเข้าใจว่า

“สัญญา Futures ขนาดใหญ่ = โอกาสกำไรสูงกว่า”

ในความเป็นจริง ตลาดไม่ได้ออกแบบสัญญา Gold Futures หลายขนาดเพื่อบอกว่าสัญญาไหนดีกว่าหรือด้อยกว่า
แต่ถูกออกแบบมาเพื่อตอบโจทย์นักลงทุนที่มี ระดับเงินทุนและความสามารถในการรับความเสี่ยงแตกต่างกัน
หัวใจสำคัญของเรื่องนี้คือ

นักลงทุนแต่ละคน รับความผันผวนของพอร์ตได้ไม่เท่ากัน

Gold Futures ขนาด Standard: เครื่องมือของสถาบัน

สัญญา Gold Futures ขนาด Standard เป็นรูปแบบดั้งเดิมของตลาด
ในอดีต ผู้เล่นหลักคือ

• สถาบันการเงิน
• กองทุนขนาดใหญ่
• บริษัทที่ใช้ Futures เพื่อบริหารความเสี่ยง (Hedging)

การเปลี่ยนแปลงของราคาทองคำเพียงเล็กน้อย อาจส่งผลเป็นมูลค่าเงินจำนวนมากต่อพอร์ต
ซึ่งเป็นเรื่องปกติสำหรับนักลงทุนกลุ่มนี้

E-mini Gold Futures: ทางเลือกสำหรับนักลงทุนรายย่อย

เมื่อเวลาผ่านไป ตลาด Futures เติบโตและมีนักลงทุนรายย่อยเพิ่มขึ้น
CME Group จึงพัฒนาสัญญา E-mini Gold Futures ขึ้นมา

จุดเด่นของ E-mini คือ

• อ้างอิงราคาทองคำเดียวกับ Standard
• ลดขนาดสัญญาลง
• ลดผลกระทบของความผันผวนต่อพอร์ต
  ทำให้นักลงทุนสามารถซื้อขาย Gold Futures ได้ในระดับเงินที่จับต้องได้มากขึ้น ไม่ต้องรับความเสี่ยงสูงเกินไปตั้งแต่เริ่มต้น

Micro Gold Futures: เริ่มต้นเรียนรู้ตลาดทองคำอย่างมั่นใจ

สำหรับนักลงทุนมือใหม่ หรือผู้ที่ต้องการทดลองกลยุทธ์ใหม่ Micro Gold Futures คือสัญญาที่ถูกออกแบบมาให้เข้าถึงได้ง่ายที่สุด

ข้อดีของ Micro Gold Futures ได้แก่

• ขนาดสัญญาเล็ก
• ใช้เงินประกัน (Margin) ต่ำกว่า
• เหมาะกับการฝึกวินัยการเทรดในตลาดจริง
  Micro Gold Futures จึงเป็นเครื่องมือที่ช่วยให้นักลงทุนสามารถ

“เรียนรู้ตลาดทองคำ ผ่านการซื้อขายจริง โดยไม่ต้องรับความเสี่ยงหนักตั้งแต่วันแรก”

สัญญาใหญ่ กำไรดีกว่าจริงหรือไม่?

คำตอบคือ "ใช่ในเชิงตัวเลข แต่ไม่ใช่ในเชิงคุณภาพ"

สัญญา Gold Futures ขนาดใหญ่

• ให้กำไรเร็วขึ้นเมื่อมองทิศทางถูก
• แต่ก็ขาดทุนเร็วขึ้นในอัตราเดียวกันเมื่อมองผิด

สัญญา Gold Futures ขนาดเล็ก

• อาจให้กำไรต่อครั้งไม่หวือหวา
• แต่เปิดโอกาสให้บริหารความเสี่ยง
• ปรับกลยุทธ์ และอยู่ในตลาดได้นานกว่า

เลือกขนาด Gold Futures ให้เหมาะกับตัวเอง

การมี Gold Futures หลายขนาดในตลาด CME ไม่ได้มีไว้แบ่งระดับความเก่งของนักลงทุนแต่มีไว้ตอบคำถามที่สำคัญกว่า นั่นคือ "คุณเข้าใจระดับความเสี่ยงและเงินทุนของตัวเองมากแค่ไหน"

ไม่ว่าคุณจะเลือก Standard, E-mini หรือ Micro สิ่งสำคัญที่สุดคือการเลือกสัญญาที่

• สอดคล้องกับเงินลงทุน
• รับความผันผวนได้
• และช่วยให้คุณอยู่ในตลาดได้อย่างยั่งยืน

เทรด Gold Futures ตลาด CME Group บน MT5 ที่ บล.พายเท่านั้น

ลูกค้า บล.พาย สามารถเข้าถึงการซื้อขายGold Futures ในตลาด CME Group ผ่านแพลตฟอร์มที่ได้มาตรฐานระดับโลก อย่าง MT5 พร้อมโอกาสกระจายการลงทุนในสินทรัพย์ทองคำอย่างมีประสิทธิภาพ

สนใจลงทุน เปิดบัญชีเลย https://www.pi.financial/product/global-derivatives